匯通財(cái)經(jīng)APP訊——10月6日（周四）亞市盤初，美油交投于88美元/桶附近；油價(jià)周三上漲近2%觸及三周最高，此前OPEC+同意進(jìn)行2020年新冠疫情以來最大幅度的減產(chǎn)，盡管市場吃緊且美國和其他國家反對這么做，美國上周原油和成品油庫存均下降，盡管拜登稱將繼續(xù)適當(dāng)釋放戰(zhàn)略石油儲(chǔ)備，但俄羅斯稱可能會(huì)削減石油產(chǎn)量，油價(jià)有望進(jìn)一步漲向90關(guān)口上方。



日內(nèi)重點(diǎn)關(guān)注美國9月挑戰(zhàn)者企業(yè)裁員人數(shù)、美國截至10月1日當(dāng)周初請失業(yè)金人數(shù)。

影響油價(jià)利多因素

【美國上周原油庫存意外減少140萬桶，成品油庫存也下降】

美國能源信息署(EIA)周三表示，上周美國原油、汽油和餾分油庫存均下降。截至9月30日當(dāng)周，原油庫存減少140萬桶，至4.292億桶。路透訪查的分析師預(yù)計(jì)為增加210萬桶。EIA稱，俄克拉荷馬州庫欣交割中心的原油庫存增加27.3萬桶。原油庫存減少由成品油供應(yīng)量大增推動(dòng)，其中汽油的供應(yīng)量明顯增加。

成品油供應(yīng)量是衡量市場需求的最佳指標(biāo)。截至9月30日當(dāng)周，成品油供應(yīng)量增加0.3%，或6.1萬桶/日。上周煉廠煉油量增加21萬桶/日，產(chǎn)能利用率上升0.7個(gè)百分點(diǎn)。

EIA表示，上周美國汽油庫存下降470萬桶，至2.075億桶，分析師預(yù)測為下降130萬桶。EIA數(shù)據(jù)顯示，包括柴油和取暖油在內(nèi)的餾分油庫存驟降340萬桶，至1.109億桶，預(yù)期為下降140萬桶。EIA表示，上周美國原油凈進(jìn)口減少40.7萬桶/日。

【OPEC+不顧美國壓力同意大幅減產(chǎn)200萬桶/日】

OPEC+在維也納會(huì)議上就2020年新冠疫情以來最大幅度減產(chǎn)達(dá)成一致，在本已供不應(yīng)求的市場上進(jìn)一步遏制供應(yīng)，盡管美國和其他國家施加增產(chǎn)壓力。OPEC+消息人士稱，商定的減產(chǎn)200萬桶/日或全球需求的2%，將以現(xiàn)有的基線產(chǎn)量為基礎(chǔ)進(jìn)行計(jì)算。這意味著減產(chǎn)幅度并沒有那么大，因?yàn)镺PEC+目前的實(shí)際產(chǎn)量比8月份的產(chǎn)量目標(biāo)低約360萬桶/日。白宮表示，在OPEC+“短視”減產(chǎn)后，美國總統(tǒng)拜登呼吁政府和國會(huì)研究提高美國能源產(chǎn)量并減少OPEC對能源價(jià)格的控制的方法。

俄羅斯副總理諾瓦克表示，俄羅斯可能會(huì)削減石油產(chǎn)量，以緩解西方設(shè)置價(jià)格上限帶來的負(fù)面影響。

【北約正在針對俄羅斯作戰(zhàn)】

俄羅斯聯(lián)邦安全會(huì)議秘書帕特魯舍夫5日表示，北約現(xiàn)在實(shí)際上正在針對俄羅斯作戰(zhàn)。他說，北約通過為烏克蘭提供重型武器、情報(bào)支持和軍事培訓(xùn)，正在烏克蘭與俄羅斯對抗。

帕特魯舍夫強(qiáng)調(diào)，美國及其盟友將烏克蘭人民視為地緣政治博弈的籌碼，這些國家希望俄羅斯在烏克蘭的軍事行動(dòng)能夠拖延下去，甚至轉(zhuǎn)移到俄羅斯本土上。

影響油價(jià)利空因素

【美聯(lián)儲(chǔ)將恪守加息路徑，堅(jiān)定不移地解決通脹問題】

舊金山聯(lián)邦儲(chǔ)備銀行主席戴利周三強(qiáng)調(diào)，美聯(lián)儲(chǔ)致力于通過進(jìn)一步加息來抑制通脹，她同時(shí)表示，如果經(jīng)濟(jì)開始出現(xiàn)問題，美聯(lián)儲(chǔ)也不會(huì)一味向前推進(jìn)。戴利在接受彭博電視采訪時(shí)表示，“如果出現(xiàn)問題，我們肯定不會(huì)加息；實(shí)際上我們是有前瞻性的。

亞特蘭大聯(lián)儲(chǔ)主席博斯蒂克表示，美聯(lián)儲(chǔ)的抗通脹行動(dòng)可能“仍處于早期階段”，成為最新一位警告不可能因經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)弱而停止加息的美國地區(qū)聯(lián)儲(chǔ)主席。他預(yù)計(jì)到年底美聯(lián)儲(chǔ)的聯(lián)邦基金利率目標(biāo)需要升至約4.5%。

【世貿(mào)組織認(rèn)為2023年全球貿(mào)易增長將大幅放緩，甚至可能萎縮】

世界貿(mào)易組織(WTO)預(yù)測，明年全球商品貿(mào)易增長將大幅放緩，因能源價(jià)格飆升、利率上揚(yáng)以及食品和化肥費(fèi)用增加抑制了進(jìn)口需求。WTO預(yù)計(jì)今年的商品貿(mào)易料將增長3.5%，高于其4月估計(jì)的3.0%，但預(yù)估2023年貿(mào)易增長幅度只有1.0%，而之前的預(yù)測是3.4%。世貿(mào)組織表示，其預(yù)測數(shù)據(jù)存在著高度的不確定性，預(yù)估2022年貿(mào)易成長幅度將介于2.0%至4.9%，2023年則介于萎縮2.8%至成長4.6%。

【俄羅斯油價(jià)上限將為買家提供談判杠桿】

美國財(cái)政部一位官員周三表示，七國集團(tuán)(G7)打算對俄羅斯石油實(shí)施價(jià)格上限，這將為買家提供談判杠桿，以獲得更好的價(jià)格。

美國財(cái)政部負(fù)責(zé)經(jīng)濟(jì)政策的助理部長Ben Harris在能源情報(bào)論壇(Energy Intelligence Forum)上說，價(jià)格上限的細(xì)節(jié)還有待敲定，它將被設(shè)定在一個(gè)能夠讓業(yè)者保有生產(chǎn)意愿的水平。Harris稱：“價(jià)格上限的用意是在壓低價(jià)格之際保有俄羅斯石油貿(mào)易?！?/B>

【美聯(lián)儲(chǔ)保持較高利率，美股下跌】

美國股市周三收跌，未能維持住盤尾的反彈趨勢，此前數(shù)據(jù)顯示美國勞動(dòng)力需求強(qiáng)勁，再次表明美聯(lián)儲(chǔ)將在更長時(shí)間內(nèi)保持較高利率。美聯(lián)儲(chǔ)官員堅(jiān)稱將激進(jìn)收緊政策以對抗通脹，市場擔(dān)心這一信息會(huì)導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)硬著陸并可能引發(fā)經(jīng)濟(jì)衰退。

不過，投資者也在一個(gè)似乎超賣的市場中逢低買入。遠(yuǎn)期市盈率為15.9倍，接近歷史平均值，低于今年市場大跌前的約22倍。CFRA?Research首席投資策略師Sam?Stovall表示，“有所反彈，對我來說，這是一個(gè)有利的信號，表明這輪反彈可能還有空間。”他稱：“這也證實(shí)，投資者和交易員認(rèn)為，這輪反彈還有更大的空間。”

周三公布的ADP全國就業(yè)報(bào)告顯示，美國民間雇主在9月加大了招聘力度，這表明在美聯(lián)儲(chǔ)抗擊高通脹之際，利率上升和金融狀況收緊尚未遏制勞動(dòng)力需求。

美國供應(yīng)管理協(xié)會(huì)(ISM)的服務(wù)業(yè)就業(yè)指標(biāo)大幅上升，這再次表明勞動(dòng)力市場依然強(qiáng)勁，而9月服務(wù)業(yè)整體發(fā)展速度略有放緩。

根據(jù)芝商所(CME)的FedWatch工具，聯(lián)邦基金利率期貨的定價(jià)顯示，市場預(yù)計(jì)美聯(lián)儲(chǔ)將在11月1-2日的政策會(huì)議上連續(xù)第四次加息75個(gè)基點(diǎn)。

舊金山聯(lián)邦儲(chǔ)備銀行主席戴利周三強(qiáng)調(diào)，“通脹存在問題，我們致力于通過進(jìn)一步加息來恢復(fù)物價(jià)穩(wěn)定”。她強(qiáng)調(diào)，總體而言，“路徑已經(jīng)非常清晰：我們將提高利率，直到進(jìn)入限制性區(qū)域，然后將保持在那種水平，”直到通脹下降到接近2%。

指標(biāo)標(biāo)普500指數(shù)周一和周二上漲了5.7%，當(dāng)時(shí)美債收益率因美國經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)疲軟而大幅下降，令市場震蕩的英國減稅提案出現(xiàn)轉(zhuǎn)機(jī)，而且澳洲的加息幅度小于預(yù)期。美債收益率在周三再次急升，疲軟的經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)未能支持處于萌芽狀態(tài)的美聯(lián)儲(chǔ)可能轉(zhuǎn)向不那么鷹派的政策立場的希望。

標(biāo)普500指數(shù)11個(gè)主要板塊中有八個(gè)收低，公用事業(yè)股和房地產(chǎn)股領(lǐng)跌，跌幅分別為2.25%和1.9%。能源股領(lǐng)漲，漲幅為2.06%。此前，OPEC+在周三的維也納會(huì)議上就2020年新冠疫情以來最大幅度減產(chǎn)達(dá)成一致，在本已供不應(yīng)求的市場上進(jìn)一步遏制供應(yīng)，盡管美國和其他國家施加增產(chǎn)壓力。OPEC+是石油輸出國組織(OPEC)及其盟友組成的產(chǎn)油國聯(lián)盟。

【美國計(jì)劃放松對委內(nèi)瑞拉的制裁，允許雪佛龍開采石油】

據(jù)華爾街日報(bào)援引的多位知情人士透露，拜登政府正準(zhǔn)備放寬對委內(nèi)瑞拉的制裁，或會(huì)允許雪佛龍恢復(fù)在委內(nèi)瑞拉的石油開采，為美國和歐洲市場可能重新開放委內(nèi)瑞拉的石油出口鋪平道路。知情人士稱，作為大幅解除制裁的交換，委內(nèi)瑞拉總統(tǒng)馬杜羅將恢復(fù)與該國反對派暫停已久的談判。美國、委內(nèi)瑞拉政府和部分委內(nèi)瑞拉反對派人士還達(dá)成了一項(xiàng)協(xié)議，將解凍凍結(jié)在美國銀行的數(shù)億美元委內(nèi)瑞拉國家資金。如果該協(xié)議獲得通過，雪佛龍和美國石油服務(wù)公司被允許重新在委內(nèi)瑞拉開展業(yè)務(wù)，而在短期內(nèi)，它只能向世界市場提供有限的新石油。

【美國總統(tǒng)拜登將繼續(xù)適當(dāng)釋放戰(zhàn)略石油儲(chǔ)備】

當(dāng)?shù)貢r(shí)間10月5日，美國白宮發(fā)表聲明稱，在總統(tǒng)拜登的指示下，能源部將在下個(gè)月從戰(zhàn)略石油儲(chǔ)備中再向市場提供1000萬桶石油。拜登還呼吁美國能源公司繼續(xù)通過縮小批發(fā)和零售汽油價(jià)格之間差距來降低油價(jià)。



總體來看，油價(jià)受到庫存下降，以及OPEC+大幅減產(chǎn)的支撐，維持多頭基調(diào)；另外，俄羅斯副總理諾瓦克表示，俄羅斯可能會(huì)削減石油產(chǎn)量，以緩解西方設(shè)置價(jià)格上限帶來的負(fù)面影響，對油價(jià)影響或?qū)⑸w過拜登政府繼續(xù)釋放原油儲(chǔ)備，油價(jià)或存進(jìn)一步上行空間。

北京時(shí)間8:30，美原油現(xiàn)報(bào)88.28美元/桶。